使用技术分析的风险管理并保持最高四分位数的业绩

为了管理一个有效的风险管理解决方案，需要比风险值计算的。最后一个成功的风险管理程序需要有效的对冲执行。技术分析是这一战略的重要组成部分。

最近的市场逆转所带来的次贷熔化显然是一个很大的市场纠正的事件。不管你在一家大型银行风险部门工作很多雇员或少量资金作为共同基金经理人，您共享同样的关于你的投资组合（S管理的基本问题）

1. 如何保持最高四分位数的业绩;
2. 如何保护在经济不确定性的时期资产;
3. 如何扩大商业信誉，吸引新的客户资产;

它仍然是常见的金融业经验，听取他们的投资组合经理国家风险管理计划的时间，市场利用其卓越的资产采摘技能组成。当被问及进一步一点变得明显存在一些混淆当谈到对冲和使用衍生产品作为风险管理工具。

风险管理分析可以肯定是为银行或保险公司谁往往有很多有不同的任务和能力，增加了母公司的利润中心的许多不同的部门机构密集的过程。然而，并非所有公司都这个复杂。虽然对冲基金和养老金计划可以有很大的资产基础，他们往往是在风险的决心直截了当。

虽然价值的，俗称风险值在多年前已经知道风险，但直到1994年，JP摩根银行开发了风险度量模型，风险价值成为金融机构主食来衡量其风险。在其简单的话来说，风险值的措施潜在损失的投资组合在给定的时间范围，通常1天或1周，并决定的可能性和不利的市场运动的幅度。因此，如果在资产风险价值决定了为期一周的1,000万元的损失， 95％的置信水平，随后有5％的机会，组合的价值将下降，对任何一个星期中，超过1000万美元。VAR的缺点是它无法确定有多少损失超过1,000万元发生。这并没有减少的一个关键风险测量工具的有效性。

一个健全的风险管理战略必须结合的衍生产品交易部门。现在，投资组合经理，是他所面临的风险认识到，他必须实现某种形式的战略，以减少减少，降低了意外的市场或经济活动形式的可能性风险投资组合的价值1 000万美元以上。三可供选择。

1. 什么都不做-这不利于投资者看时，他们的投资蒙受损失。声誉受损，并提请净资产下降可能会导致;
2. 卖10元的投资组合万-现金是死钱。不能在市场上纠正事件的事件不会发生几年来回报良好。保持谨慎有余，从最高阶层的地位实现良好的投资组合经理;
3. 对冲-这是世界上所有人都认为最大，最复杂的金融机构是答案。让我们来看看怎样做这项工作。

 

对冲其实非常简单，一旦你理解这个概念，技师将其简单震惊你。让我们来看看1亿美元的股票组合，跟踪标准普尔500和1000万美元风险值计算。一个有经验的税务师将建议投资组合经理卖空千点零零零万美元关于期货交易标准普尔500指数期货。现在，如果投资组合的亏损1000万美元避险将获得1000万美元。最终结果是零损失。

有人也许会说，市场纠正事件可能不会发生了很多年，从对冲损失的结果将产生不利影响的回报。虽然如此，但对这个被激烈争论的问题的答案。毕竟，整个目的实施对冲是因为不能准确预测这些事件的重大纠正市场时机。答案是技术分析的使用，以协助购买和出售的对冲订单。

技术分析有能力清除交易情绪的决定。它还提供了一个最近的事件和趋势，以及长期的事件和趋势平常心交易。例如，头部和肩膀的形成或双顶会显示一重要的涨势可能即将结束的迫切改正遵循。虽然时间可能有争议，但没有一个完整的对冲是必要的问题。达成的重要支撑位的可能需要平仓的30，并期望对冲％一个拉回来。阿舍底部的形成应表明在整个避险搬迁，同时等待大反弹的开始。

很明显，显着的市场纠正的事件很少发生，在每10至15年的邻居。然而，许多小的修改和回调会严重损坏的回报，基金业绩和声誉。

如果你曾经面临着即将到来的季度收益或形成的突破造成了你考虑清算，那么你应该首先考虑的，从证据一起使用一对冲深思熟虑的技术指标进行分析。加上他们强大的工具，但只有那些有洞察力谁视为重要的丰厚的回报。我敢保证你的竞争，因此也理解你的客户谁变得越来越复杂，每年资产保护。很重要，你也这样做。

德韦恩Strocen是注册商品交易顾问的分析和对冲风险的市场和业务使用及场外衍生工具交易的专业交流。网址： http://www.genuineCTA.com。

深入查看有关 我们是谁 和好处 对冲 您的风险。

---

免责声明：我们的网站是不负责本文章的内容。 Webarticles是一个免费的信息资源。
重要事项： 这篇文章“使用技术分析的风险管理并保持最高四分位数的业绩”是由一个自动翻译软件。我们感到很遗憾拼写的任何可能发生的错误。谢谢您的理解。

---